Verskansing Aandele Met Verkoopopsies

Verskansing opsies Daar is twee hoofredes waarom 'n belegger sou gebruik opsies: om te spekuleer en te verskans. Spekulasie Jy kan dink spekulasie weddenskappe op die beweging van 'n sekuriteit. Die voordeel van opsies is dat jy beperk tot 'n wins slegs wanneer die mark styg Arent. As gevolg van die veelsydigheid van opsies, kan jy ook geld te maak wanneer die mark daal of selfs sywaarts. Spekulasie is die gebied waarin die groot geld gemaak - en verloor. Die gebruik van opsies op hierdie wyse is die rede opsies het die reputasie dat hulle riskante. Dit is omdat wanneer jy 'n opsie te koop, moet jy korrek in die bepaling van nie net die rigting van die aandele beweging nie, maar ook die grootte en die tydsberekening van hierdie beweging te wees. Om suksesvol te wees, moet jy korrek voorspel of 'n voorraad op af gaan of en hoeveel die prys sowel sal verander as die tyd dit vir al hierdie om te gebeur sal neem. En vergeet kommissies Die kombinasies van hierdie faktore beteken die kans is gestapel teen jou. So hoekom doen mense spekuleer met opsies as die kans so Afgesien is skeef uit veelsydigheid, sy alles oor die gebruik van hefboom. As jy is die beheer 100 aandele met 'n kontrak, nie die geval is dit neem baie van 'n prys beweging om aansienlike winste te genereer. Verskansing Die ander funksie van opsies is verskansing. Dink aan dit as 'n versekeringspolis net soos jy jou huis of motor te verseker, kan opsies gebruik word om jou beleggings te verseker teen 'n afswaai. Kritici van opsies sê dat as jy so seker is van jou voorraad pick dat jy 'n heining nodig, behoort nie jy maak die belegging. Aan die ander kant, daar is geen twyfel dat verskansingstrategieë nuttig kan wees, veral vir groot instansies. Selfs die individuele belegger kan baat vind. Stel jou voor dat jy wou voordeel van tegnologie-aandele en hul onderstebo neem, maar jy wou ook enige verliese te beperk. Deur die gebruik van opsies, sal jy in staat wees om jou nadeel beperk terwyl jy geniet die volle onderstebo in 'n koste-effektiewe wyse. Verskansing is dikwels beskou as 'n gevorderde belê strategie, maar die beginsels van verskansing is redelik eenvoudig. Lees verder vir 'n basiese begrip van hoe hierdie strategie werk en hoe dit gebruik word. (Vir meer gevorderde dekking van hierdie onderwerp, lees Hoe maatskappye gebruik afgeleide instrumente om te verskans.) Everyday Hedges Die meeste mense het, of hulle dit wil weet of nie, wat betrokke is by verskansing. Byvoorbeeld, wanneer jy versekering uitneem om die risiko dat 'n besering jou inkomste sal uitwis minimaliseer of jy koop lewensversekering om jou familie te ondersteun in die geval van jou dood, dit is 'n heining. Jy betaal geld in maandelikse bedrae vir die dekking wat deur 'n versekeringsmaatskappy. Alhoewel die handboek definisie van verskansing is 'n belegging uitgehaal om die risiko van 'n ander belegging beperk, versekering is 'n voorbeeld van 'n werklike wêreld verskans. Verskansing deur die Boek Verskansing, in die Wall Street sin van die woord, word die beste geïllustreer deur 'n voorbeeld. Stel jou voor wat jy wil om te belê in die ontluikende bedryf van bungee koord vervaardiging. Jy weet van 'n maatskappy genaamd skietlood wat is 'n rewolusie die materiaal en ontwerpe te toue wat twee keer so goed soos sy naaste mededinger, Drop maak, sodat jy dink dat duik aandeelwaarde oor die volgende maand sal styg. Ongelukkig is die bungee koord vervaardigingsbedryf is altyd vatbaar vir skielike veranderinge in regulasies en veiligheidstandaarde, wat beteken dat dit baie wisselvallig. Dit staan ​​bekend as die industrie risiko. Ten spyte hiervan, jy glo in hierdie maatskappy - jy wil net 'n manier om die bedryf risiko te verminder kry. In hierdie geval, gaan jy verskans deur te gaan lank op skietlood terwyl kortsluiting sy mededinger, Drop. Die waarde van die betrokke aandele sal wees 1000 vir elke maatskappy. As die bedryf as 'n geheel opgaan, jy 'n wins op skietlood maak, maar verloor op Drop hopelik vir 'n beskeie algehele wins. As die bedryf neem 'n treffer, byvoorbeeld as iemand sterf rekspring, geld verloor jy op skietlood maar geld te maak op Drop. Eintlik, is jou totale wins (die wins uit gaan lank op skietlood) tot die minimum beperk ten gunste van minder bedryf risiko. Dit is soms 'n paar handel en dit help beleggers kry 'n vastrapplek in vlugtige nywerhede of maatskappye te vind in sektore wat 'n soort van sistematiese risiko het. (Vir meer inligting, lees die kort verkoop handleiding en wanneer om Kort n voorraad.) Uitbreiding Verskansing het gegroei tot alle gebiede van finansies en besigheid te sluit. Byvoorbeeld, kan 'n korporasie kies om 'n fabriek in 'n ander land dat hy sy produk uitvoer na om te verskans teen valutarisiko te bou. 'N belegger kan sy of haar lang posisie verskans met verkoopopsies of 'n kort verkoper kan 'n posisie al call opsies te verskans. Termynkontrakte en ander afgeleide instrumente kan verskans met sintetiese instrumente. Eintlik is elke belegging het een of ander vorm van 'n heining. Behalwe die beskerming van 'n belegger uit verskeie tipes risiko, is dit geglo dat verskansing maak die mark meer doeltreffend te bestuur. Een duidelike voorbeeld hiervan is wanneer 'n belegger koop verkoopopsies op 'n voorraad om daalrisiko te beperk. Veronderstel dat 'n belegger het 100 aandele in 'n maatskappy en dat die maatskappy se voorraad n sterk beweeg 25-50 oor die afgelope jaar gemaak het. Die belegger hou steeds die voorraad en sy vooruitsigte uitsien, maar is bekommerd oor die regstelling dat so 'n sterk beweeg kon vergesel. In plaas van die verkoop van die aandele, kan die belegger 'n enkele verkoopopsie wat hom of haar die reg om 100 aandele van die maatskappy by die uitoefeningsprys verkoop voor die vervaldatum gee te koop. As die belegger koop die verkoopopsie teen 'n uitoefeningsprys van 50 en 'n vervaldatum dag drie maande in die toekoms, sal hy of sy in staat wees om 'n verkoopprys van 50 maak nie saak wat gebeur met die voorraad in die volgende drie maande waarborg. Die belegger bloot betaal die opsie premie, wat in wese bied 'n paar versekering van afwaartse risiko. (Vir meer inligting, lees Pryse Dalende koop 'n Put) Verskansing, hetsy in jou portefeulje, jou besigheid of enige ander plek, is oor dalende of die oordrag van risiko. Dit is 'n geldige strategie wat kan help om die beskerming van jou portefeulje, huis en besigheid van onsekerheid. Soos met enige risiko / beloning nadeel, verskansing resultate in 'n laer opbrengs as wanneer jy die plaas op 'n vlugtige belegging wed, maar dit verlaag die risiko van die verlies van jou hemp. (Vir verwante leesstof, sien prakties en bekostigbaar verskansingstrategieë en Verskansing Met ETF:. 'N koste-effektiewe alternatief) Verskansingsfonds laai die speler. Afbreek van Hedge Verskansing is analoog aan die uitneem 'n versekeringspolis. As jy die eienaar van 'n huis in 'n vloed-sensitiewe gebied, sal jy wil hê dat die bate van die risiko van oorstromings te verskans, met ander woorde te beskerm deur die uitneem vloed versekering. Daar is 'n risiko-beloning nadeel inherent aan verskansing terwyl dit verminder potensiële risiko, dit ook skyfies weg by potensiële winste. Eenvoudig gestel, verskansing isnt gratis. In die geval van die vloed versekeringspolis, die maandelikse paaiemente optel, en as die vloed nooit kom, ontvang die polishouer geen uitbetaling. Tog, sou die meeste mense kies om dit voorspelbaar, omgeskrewe verlies te neem eerder as om skielik verloor die dak oor hul kop. 'N perfekte heining is een wat al die risiko in 'n posisie of portefeulje elimineer. Met ander woorde, die heining is 100 omgekeerd korreleer met die kwesbare bate. Dit is meer 'n ideale as 'n werklikheid op die grond, en selfs die hipotetiese perfekte heining is nie sonder koste. Basisrisiko verwys na die risiko dat 'n bate en 'n heining nie sal beweeg in teenoorgestelde rigtings soos verwag basis verwys na die verskil. Verskansing Deur Afgeleides Afgeleide instrumente is sekuriteite wat beweeg in terme van een of meer onderliggende bates hulle sluit in opsies. swaps. termynkontrakte en vooruitkontrakte. Die onderliggende bates kan wees aandele, effekte. kommoditeite. geldeenhede. indekse of rentekoerse. Afgeleides kan wees effektiewe heinings teen hul onderliggende bates, aangesien die verhouding tussen die twee is min of meer duidelik omskryf nie. Byvoorbeeld, as Morty koop 100 aandele van Stock PLC (voorraad) teen 10 per aandeel, hy kan sy belegging deur die neem van 'n 5-Amerikaanse verkoopopsie met 'n trefprys van 8 verval in een jaar te verskans. Hierdie opsie gee Morty die reg om 100 aandele van voorraad te verkoop vir 8 eniger tyd in die volgende jaar. As 'n jaar later voorraad verhandel teen 12, sal Morty nie die opsie uitoefen en sal uit 5 hes onwaarskynlik dat vertoorn egter sedert sy ongerealiseerde wins is 200 (195 insluitend die prys van die put). Indien voorraad verhandel teen 0, aan die ander kant, Morty sal die opsie uit te oefen en te verkoop sy aandele vir 8, vir 'n verlies van 200 (205). Sonder die keuse, staan ​​hy op sy hele belegging verloor. Die effektiwiteit van 'n afgeleide heining word uitgedruk in terme van delta. soms genoem die heining verhouding. Delta is die bedrag wat die prys van 'n afgeleide beweeg per 1.00 beweging in die prys van die onderliggende bate. Verskansing deur diversifikasie gebruik van afgeleide instrumente om 'n belegging te verskans in staat stel om akkurate berekeninge van risiko, maar vereis 'n mate van sofistikasie en dikwels nogal 'n bietjie van kapitaal. Afgeleides is nie die enigste manier om te verskans egter. Strategies te diversifiseer n portefeulje te verminder sekere risiko's kan ook oorweeg word arather crudehedge. Byvoorbeeld, kan Rachel belê in 'n maatskappy luukse goedere met stygende marges. Sy kan bekommerd wees nie, maar dat 'n resessie kan uit te wis die mark vir opsigtelike verbruik. Een manier om 'n geveg wat sou wees om tabak aandele of nuts, wat geneig is om resessies goed Weer en betaal stewige dividende te koop. Hierdie strategie het sy werkinge: as lone hoog en werkgeleenthede is volop, kan die luukse goedere maker floreer, maar min beleggers sal aangetrokke tot vervelig teen-sikliese aandele, wat as hoofstad te laat val, vloei na meer opwindend plekke. Dit het ook sy risiko's: daar is geen waarborg dat die luukse goedere voorraad en die heining sal beweeg in teenoorgestelde rigtings. Hulle kon beide druppel te danke aan 'n katastrofiese gebeurtenis, soos wat gebeur het tydens die finansiële krisis. of vir nie-verwante redes: vloede in China ry tabak pryse, terwyl 'n staking in Mexiko doen dieselfde om silver. What Is Verskansing definisie van Verskansing Verskansing in finansiële terme is gedefinieer as die aangaan transaksies wat sal beskerm teen verlies deur 'n kompenserende prys beweging. Verskansing - Inleiding verskansing is wat skei 'n professionele van 'n amateur handelaar. Verskansing is die rede waarom so baie professionele mense in staat is om te oorleef en wins uit voorraad en opsie handel vir dekades. So wat presies is verskansing Is verskansing iets slegs professionele mense soos Market Makers kan Verskansing doen is afkomstig van die term om te verskans en is 'n tegniek wat ontwerp is om te verminder of uit te skakel finansiële risiko. Verskansing is die berekende installasie van beskerming en versekering in 'n portefeulje om enige ongunstige beweeg geneutraliseer. Trouens, verskansing nie beperk net tot finansiële risiko's. Verskansing is in alle aspekte van ons lewens Ons koop versekering om te verskans teen die risiko van onverwagse mediese uitgawes. Ons berei brandblussers om te verskans teen die risiko van 'n brand en ons kontrakte in besigheid om te verskans teen die risiko van nie-prestasie. Dus, verskansing is die kuns van die verrekening van risiko's. Plofbare Kort Termyn Opsie Trading uitvind hoe my studente maak oor 87 Wins per maand, Selfvertroue, Trading Options in die Amerikaanse mark Hoe Doen Handelaars Doen Verskansing In die eenvoudigste vorm, verskansing is eenvoudig koop van 'n voorraad wat soveel sal styg as die huidige voorrade sou val. As jy hou XYZ aandele wat reeds voordeel en jy wil dat wins as XYZ skielik moet val te beskerm, dan sal jy ABC voorraad, wat 1 styg as XYZ druppels 1. Op dié manier, as XYZ maatskappy val deur 1 te koop, jou ABC maatskappy aandele sal styg met 1, en sodoende die verlies in XYZ maatskappy verrekening. In werklikheid, is dit byna onmoontlik om aandele wat perfek beweeg teen 'n ander voorraad te vind, wat dien as 'n verskansing handel. Dit is waarom afgeleides soos aandele-opsies is geskep. Die mees klassieke gebruik van voorraad opsies as 'n verskansing instrument is in wat ons 'n beskermende Sit of Getroud verkoopopsie handel strategie waar 1 kontrak van verkoopopsies gekoop vir elke 100 aandele bel. Verkoopopsies styg 1 vir elke 1 druppel in die onderliggende aandeel, en sodoende enige verlies gely deur die aandele verskansing. Die koste van die aankoop van die verkoopopsie in hierdie geval is soortgelyk aan die aankoop van versekering vir jou aandele. Met voorraad opsies, selfs amateur handelaars kan begin verskansing van 'n portefeulje van aandele teen verlies. Verskansing Voorbeeld. Die aanvaarding van jou eie 100 aandele van QQQQ 44 en jy wil om te verskans teen daalrisiko behulp voorraad opsies. Jy sal te koop 1 kontrak van QQQQ 44 verkoopopsies wat in waarde sal styg met 1 verstryking vir elke 1 afname in die prys van QQQQ. Die prys van hierdie versekering sal die prys wat jy betaal vir die verkoopopsies wees. Verskansing Aandeel Gebruik Stock Options Verskansing van 'n portefeulje van aandele is maklik en gerieflik met behulp van aandele-opsies. Hier is 'n paar gewilde metodes: Beskermende Puts. Verskansing teen 'n daling in die onderliggende aandeel met behulp verkoopopsies. As die voorraad daal, die toename in die verkoopopsies neutraliseer die verlies in die voorraad. Gedek oproepe. Verskansing teen 'n klein daling in die onderliggende aandeel deur die verkoop van call opsies. Die premie ontvang uit die verkoop van call opsies dien om buffer teen 'n ooreenstemmende afname in die onderliggende voorraad. Bedekte Call kraag. Verskansing teen 'n groot daling in die onderliggende aandeel met behulp verkoopopsies en terselfdertyd die verhoging van winsgewendheid te onderstebo deur die verkoop van call opsies. Verskansing In Opsie Trading Opsie handelaars verskansing van 'n portefeulje van aandele-opsies of verskansing 'n opsie posisie in 'n opsie handel strategie, moet 4 vorme van risiko beskou. Directional risiko (delta), hoe directional risiko sal verander met aandeelprys veranderinge (gamma), wisselvalligheid risiko (Vega) en tyd verval risiko (THETA). Ja, dit is die opsie Grieke. Hierdie risiko's is faktore wat die waarde van 'n voorraad opsie beïnvloed en gemeet aan die Opsie Grieke. Opsie handelaars nie normaalweg verrig verskansing vir rentekoersrisiko (rho) as die impak daarvan is baie klein. Verskansing n voorraad opsie portefeulje vereis begrip van wat die grootste risiko in daardie portefeulje is. As tyd verval is kommerwekkend, dan theta neutrale verskansing gebruik moet word. As 'n daling in die waarde van die onderliggende aandeel is van die grootste belang, moet dan delta neutrale verskansing gebruik word. Al hierdie verskansing word in ooreenstemming met die heining verhouding. Verskansing directional risiko neem op een van twee tegnieke Delta Neutrale Verskansing of kontrak Neutrale Verskansing. Verskansing die ander 3 vorme van risiko vereis 'n tegniek genoem versprei. 'N Gewilde opsies strategie wat gebruik maak van verskansing maak is die Stock vervanging strategie. Hoekom Moenie Sommige Handelaars Oefen Verskansing Sommige voorraad of opsie handelaars beskou hulself as langtermyn beleggers wat koop en hou vir die lang termyn ten einde 'n algehele langtermyn wins in die aandelemarkte te ry, te ignoreer korttermyn en middel termyn fluktuasies. Hierdie handelaars heeltemal ignoreer verskansing onder die valse gevoel van sekuriteit wat die aandelemarkte met verloop van tyd sal styg sonder versuim. Hoewel dit oor die lang termyn van ongeveer 20 tot 30 jaar mag waar wees, moenie korttermyn slote van tot 'n paar jaar gebeur en vernietig portefeuljes wat nie verskans. Nie verskansing in hierdie sin is soortgelyk aan nie koop versekering ongeluk net omdat jy altyd die pad gehoorsaam verkeersreëls te steek. Is dit waarborg dat onvoorsiene omstandighede gewoond Soms gebeur, die koste van verskansing net nie die geval te regverdig die vasgestelde daalrisiko van 'n portefeulje. Ons hoef woon in 'n ideale wêreld waar dit kos niks om ambagte te voer. Verskansing behels die uitvoering van meer ambagte, wat meer geld kos. As 'n portefeulje geassesseer om 'n 10,000 daalrisiko het, sou jy nie wil hê om 'n verskansing koste van 20,000 aangaan om daardie portefeulje te verskans, reg Maar as die vasgestelde daalrisiko is 100,000, 'n verskansing koste van 20,000 sou meer as regverdig om op 'n heining. Versprei is 'n verskansing tegniek wat aandele-opsies gebruik in die verskansing van voorraad opsie risiko's. In teenstelling met delta neutrale of kontrak neutrale verskansingstrategieë wat ook soms gebruik die onderliggende aandeel in die verskansing van rigting risiko's. In wese is, wat die verspreiding van 'n verskansing tegniek werklik is om eenvoudig te verkoop so veel van die opsie Grieke as diegene wat jy wil verskans. Tydperk. As jy hou 'n lang oproep opsies, verskansing die tyd verval risiko sou jy nodig het om te verkoop aan opsies oop te maak met soveel totale theta waarde as jy reeds so hou dat die algehele theta waarde van jou posisie nul of baie naby aan nul. Die effek van hierdie verskansing sal sodanig wees dat as jou lang posisies verval, jou kort posisies sal ook soveel verval, om dieselfde bedrag geld terug in jou sak wees. High Yield Opsie Trading Vind uit hoe om met selfvertroue verdriedubbel jou geld elke jaar met behulp van ons eie Opsie Swing Trading System en 'n 30days Afrigting Elke enkele risiko toegeskryf deur die opsie Grieke kan verskans deur om op meer kort opsie posisies. Soos voorraad opsies van verskillende vervaldatum en staking pryse verskillende kombinasies van die opsie Grieke sal hê, is daar 'n onbeperkte aantal van maniere waarop 'n mens kan verrig versprei op dié voorraad opsie portefeulje. Trouens, al opsie handel strategieë verspreiding tegnieke waardeur unieke maniere om voordeel te trek uit spesifieke beweeg op 'n onderliggende voorraad kan bereik word deur heeltemal of gedeeltelik verskansing spesifieke opsie Grieke. Verskansing Vrae Terug na algemeen na Opsie Handelaars HQ Belangrike Disclaimer. Opsies behels risiko en is nie geskik vir alle beleggers. Data en inligting word verskaf vir inligting doeleindes slegs en is nie bedoel vir doeleindes van handeldryf. Nóg optiontradingpedia, mastersoequity of enige van sy data of inhoud verskaffers sal aanspreeklik wees vir enige foute, weglatings, of vertragings in die inhoud, of vir enige aksies wat geneem is in afhanklikheid daarop. Data akkuraat geag maar dit word nie gewaarborg nie of gewaarborg word nie. optiontradinpedia en mastersoequity is nie 'n geregistreerde makelaar-handelaar en nie eens of beveel die dienste van 'n makelaar maatskappy. Die stel maatskappy wat jy kies is self verantwoordelik vir sy dienste aan jou. Deur die toegang tot, lees, of die gebruik van hierdie webwerf op enige manier, stem jy in om gebind te wees deur die bogenoemde voorwaardes en ontkennings gevind word op hierdie webwerf. Kopiereg waarskuwing. Alle inhoud en inligting wat hier aangebied in optiontradingpedia is die eiendom van Optiontradingpedia en is nie te kopieer, versprei of afgelaai word in enige manier nie, tensy in ooreenstemming met ons vermelding beleid. Ons het 'n omvattende stelsel om plagiaat te spoor en sal regstappe neem teen enige individue, webtuistes of maatskappye wat betrokke is. Ons neem ons Kopiereg BAIE SeriouslyHedging 8211 Die gebruik van Gedek Oproepe en verkoopopsies na 'n posisie Itrsquos geen verrassing dat beleggers is besig om net so bekommerd oor die beskerming wat hulle as hulle met die maak van winste te verskans. Globalisering van die worldrsquos ekonomieë en buitelandse gebeure, tipies negatiewe, beïnvloed die markte in 'n groot manier, en doen dit meer dikwels. Met die oog op die verhoogde potensiaal van die mark verkoop-offs te bekamp, ​​is beleggers te leer om hul posisies te verskans om te probeer om hul verliese te verminder. Daar is twee basiese maniere om 'n posisie te verskans: 1. Verkoop call opsies (gedek oproepe) 2. Koop verkoopopsies Elke manier is 'n aparte denkrigting, en elkeen het sy voor - en nadele. Op die hersiening van elk, sal jy sien dat beide 'n optimale benutting scenario. Een daarvan is die beste onder 'n sekere toestand, terwyl die ander is beter vir 'n ander scenario. Hierdie twee scenario's is subjektief. Hulle is geskep deur 'n kombinasie van die huidige marktoestande saam met jou voorspelling van toekomstige omstandighede. Ten slotte is daar 'n derde potensiaal heining, wat eintlik 'n kombinasie van die eerste twee. Om sake te vereenvoudig, letrsquos begin met 'n basiese posisie om 'n lang 100 aandele van Ocean Ltd (NYSE: RIG) by 72,50. Op hierdie manier, hou dit eenvoudig, ons kan duidelik sien die verskil tussen die twee verskillende verskansing filosofieë. Verkoop oproepe deur die verkoop van oproepe wat ons inisieer 'n posisie waar ons bring in geld (krediet) teen ons lang voorraad posisie (debietorder). Die idee hier is dat as die voorraad ambagte af teen ons, die oproep wat ons verkoop sal waarde verloor, die skep van 'n wins in die oproep posisie wat help vergoed vir die verlies in die voorraad. Solank as wat ons verkoop een oproep vir elke 100 aandele van voorraad in besit, hierdie posisie wat ons geskep het is 'n strategie bekend as die bedekte oproep strategie. Byvoorbeeld, sê ons besluit om een ​​Augustus 75 oproep te verkoop teen 5,60. As die voorraad ambagte af na 69 op Augustus verstryking, sal ons voorraad posisie verloor het 3,50. Maar met die voorraad onder 75, die oproepe wat ons verkoop verval waardeloos. Nadat verkoop die oproep aan 5,60 en met dit verval waardeloos, sal ons 'n 5.60 wins in die kort oproep posisie het. Die wins uit die kort oproep sal meer as vergoed vir die 3,50 verlies in die voorraad en eintlik gee ons 'n 2.10 algehele wins in die posisie. Na aanleiding van hierdie rasionele, sal die kort oproep ons dekking tot 'n 5,60 verlies in die voorraad. Dit beteken dat die voorraad werklik af kon produseer om 66,90 sonder om enige geld. So, op 66,90 in die voorraad, die hele posisie nie maak nie verloor geld. Dit punt staan ​​bekend as die gelykbreekpunt. Die gelykbreekpunt vir hierdie strategie word bereken deur die aandele prys en trek die oproep prys. As ons die formule volg en neem die aandele prys (72,50) en trek die oproep prys (5.60) sou jy die gelykbreek prys (66,90) kry. So, hierdie verskansing filosofie dek ons ​​onmiddellik uit die aandele prys van 72,50 tot die gelykbreek prys van 66,90. In werklikheid, as die voorraad ambagte af, maar nie bereik 66,90, die posisie sal eintlik geld te maak as vroeër met die-beurs af te 69. gedemonstreer Die probleem met hierdie vorm van verskansingsfondse is dat dit net dekking af na die gelykbreekpunt in die voorraad, in hierdie geval 66,90. As die voorraad ambagte laer as 66,90, sal die posisie dollar verloor vir dollar met die voorraad. Byvoorbeeld, sê die voorraad was om af te handel tot 60. Op daardie prys, sal jy verloor het 12.50 in die voorraad (72,50-60), maar het 5,60 gemaak in die kort oproep. Onthou, met die voorraad op 60 (wat laer is as die 75-staking) die oproep wat jy kortsluiting verval waardeloos en jy sal die volle waarde van die oproep in te samel. Maak 'n lang storie kort, sal jou totale verlies in die posisie wees 6,90. As ons kyk na die gelykbreek formule, is jou totale verlies bereken deur eenvoudig die berekening van hoe ver onder die voorraad is uit die gelykbreek. Met die voorraad op 60, is dit 6,90 laer as die gelykbreekpunt (66,90), dus 'n 6,90 verlies. Hoe verder die voorraad ambagte uit hier, hoe meer geld verloor teen 'n dollar-vir-dollar tempo. Ten slotte, die bedekte oproep strategie bied 'n beperkte heining wat dek jou slegs 'n gespesifiseerde deur die gelykbreekpunt bedrag. Dit is baie koste-doeltreffende en beste gebruik wanneer jy verwag dat die verkoop-off 'n korter termyn beweging wat nie te steil sal wees. Koop plaas die ander tegniek vir verskansing ons lang voorraad posisie is om 'n verkoopopsie te koop. In teenstelling met die verkoop van 'n oproep wat 'n krediet handel, die aankoop van 'n put is 'n debietorder handel wat beteken dat geld gaan uit. In 'n sekere sin, die aankoop van 'n put is min of meer dieselfde as die aankoop van lewensversekering. Die geld wat jy spandeer dek wat jy in die gesig van die potensiële ramp. Dus, as daar geen ramp, dat die geld bestee is nou weg. Maar dit was geld goed bestee om jou te beskerm, net soos die koop ldquoportfolio insurancerdquo is geld goed bestee om jou te red van die potensiële verlies van jou aftree-rekening en die jaar van die werk op te bou dit Letrsquos kyk na 'n voorbeeld. Vashou aan ons vorige scenario, letrsquos sê ons is lank 100 aandele van RIG op 72,50. Ons besluit om die Augustus 70 put koop vir 5,80 tot ons nadeel te beskerm. As die voorraad was om af te handel tot 69 by verstryking, sou ons 'n verlies van 3,50 in die voorraad en 'n verlies in die put te sien. Jy sien, op Augustus verstryking, sal die Augustus 70 sit die moeite werd wees net op daardie stadium, gee ons 'n 4,80 verlies in die put ook. Die gekombineerde verlies hier sou totaal 8,30. Verstaan, hierdie resultate is by verstryking. Tussen nou en verval, kan baie dinge gebeur terwyl die put steeds ekstrinsieke waarde (die verskil tussen die totale prys van 'n opsie en die intrinsieke waarde, of tydwaarde) beskik. Maar die punt is dat die put nie veel help as die beweging is vlak en meer blywende. Maar, as die sell-off is meer aggressief in beide tyd en grootte, die put voer beter, wat beteken dat dit beskerm jou beter. As die voorraad verhandel tot 50 byvoorbeeld, sou jy 'n 22,50 verlies in jou lang voorraad posisie sien. Maar, in hierdie geval, die put sou jy goed gedien. Die Augustus 70 put sou nou die moeite werd 20. Jy betaal 5,80 vir hierdie stel, wat nou die moeite werd om 20 te wees, sodat julle het 'n 14,20 wins sal hê. Kombineer die put wins met ons voorraad verlies en ons totale verlies is net 8,30. Vergelyk dit met die bedekte oproep strategie en jy kan die verskil sien. Met die voorraad op 50, sal die gedek oproep 'n 16,90 verlies geproduseer. Waar die bedekte oproep strategie wat jy af na 'n sekere punt (gelykbreekpunt) sal dek, sal dit nie dek jy sit onder dit. Dit verleen jy 'n minimale beskerming. Die beskermende sit egter nie jou dek totdat 'n sekere punt (gelykbreekpunt), maar sal jy so ver af daaronder as die aandeelprys handel aan nul te dek. Dit verleen jy maksimum beskerming. Dit sal jou verlies aan 'n spesifieke maksimum bedrag beperk. Dit maksimum verlies bedrag kan bereken word deur eers die gelykbreek berekening. Dit kan gedoen word deur die aftrekking van die put prys van putrsquos trefprys. In hierdie geval, met die put prys van 5,80 en die trefprys van 70, sal die gelykbreekpunt wees 64,20. Nou, as jy die huidige aandeelprys (72,50) neem en trek die gelykbreekpunt (64,20), jy sal die maksimum potensiële verlies (8.30) te kry. Die voordeel in die put aankoop is dat dit nie saak hoe laag die voorraad heengaan die absolute meeste wat jy kan verloor, is dat 8,30. In hierdie dag en ouderdom, verskansing is van kritieke belang om groei volhoubaar portefeulje. Hier is twee mooi basiese, eenvoudige verskansing tegnieke wat twee verskillende tipes resultate en is, vir die grootste deel, op maat van twee verskillende scenario's. Met 'n bietjie werk wat jy kan hierdie twee strategieë te leer en voor te berei jouself voor vir die volgende groot sell-off. Maar voordat jy hierdie twee en dink jy weet alles wat daar is om te weet, laat ek jou tog te kenne gee dat daar eintlik 'n derde strategie bekend as 'n kraag. Dit kombineer die beste van beide die bedekte oproep en die beskermende te sit, maar, helaas, dit is 'n artikel vir 'n ander dag die geheim-Geld Verdubbeling Trades Hulle Donrsquot wil hê jy moet Professionele handelaars Nick Atkeson en Andrew Houghton Weet onthul hul bewese, tyd - getoets strategie om die vind van geld verdubbel ambagte in 'n nuwe verslag. Itrsquos die handel ldquosecretrdquo so effektief hulle verbied om dit te deel met jou. Kry jou gratis kopie hier. Artikel gedruk InvestorPlace Media, investorplace / 2010/05 / verskansing-behulp bedek-oproepe-en-sit-opsies om te verskans-'n-pos /.Using Beskermende Plaas as 'n verskansingstrategie Jy koop voorraad, want julle lomp en verwag die aandele prys optrek. Sedert julle lomp, is die kanse is jy Arent te besig met die negatiewe kant. Maar soos ons almal weet, kan markte vinnig verskuif. Wan is 'n handige hulpmiddel om te help sluit in winste op jou bestaande posisies in die geval van 'n skielike ommeswaai. Lock in winste op 'n bestaande posisie Oorweeg hierdie voorbeeld: Jy gekoop 500 aandele van voorraad XYZ op 50, en dit styg tot 70. As jy bewonder jou netjies potensiële wins, die voorraad daal effens na 65. Hmm. Jou eerste reaksie sou wees, Geen probleem. Siek net wag totdat dit terug na 70 kry, en dan siek maak uit en verkoop. Maar die voorraad daal verder tot 60. Miskien hersien jy jou teiken prys afwaarts tot 67, maar voor jy dit weet, die voorraad gaan terug na 50, en jy het verloor die hele aanloop van potensiële winste. Klink dit bekend Dit is 'n al-te-algemeen scenario vir beleggers 'n voorraad maak 'n skielike run opwaarts, opgewonde (en miskien 'n bietjie gulsig) kry jy en dan omkeer voordat jy kan sluit in jou winste. Verstaan ​​dit tog hersiene scenario: wanneer die voorraad was op 70, couldve jy sê vir jouself, Hey, dis 'n ongelooflike lopie. Nou wil ek 'n paar van daardie potensiaal winste te beskerm. Om dit te doen, youd koop vyf 60-dag sit met 'n 65 trefprys vir ongeveer 2 per kontrak. Dit sou kos 1000 plus 8,20 in kommissies (elke put kontrak verteenwoordig 100 aandele van voorraad). Vir slegs 'n paar dollar per aandeel, youd kry die reg om jou voorraad te verkoop teen 65 vir die gegewe tydperk ongeag wat die werklike markprys per aandeel kan wees. Hoekom koop 65 staking wan, in plaas van 70 staking plaas koop 65 staking wan moet jy kos aansienlik minder as die aankoop van die 70-staking te stel, maar die 65s slot nog in die grootste deel van jou winste. Wan is nie versekering nie, maar dink aan die situasie in die motor versekering terme: as jy nul aftrekbaar versekering te koop, is dit gewoonlik kos 'n fortuin. Selfs 'n klein bybetaling verlaag jou premie koste aansienlik. Dat vyf-punt verskil in die twee staking pryse, 65 teenoor 70, moet 'n soortgelyke voordeel hier verskaf. Nou kan aanvaar youve gekoop jou vyf sit kontrakte met 'n trefprys van 65. Indien u voorraad te neem 'n skielike duik tot 50, youd jou keuse tussen twee keuses: 1. Oefening jou wan en verkoop die voorraad op 65. In hierdie scenario, youd hou die leeus deel van jou winste: 65 50 15 x 500 aandele 7500 minder 1,008.20 vir die koste van die beskermende sit en kommissies. Nie 'n slegte uitgang. 2. Jy kan ook net verkoop jou wan vir 'n wins en sak die kontant. (Na alles, as die mark is tans op 50, en youd het die reg om te verkoop teen 65, die prys van jou wan het waarskynlik in waarde toegeneem.) Die verkoop van die wan sal 'n groot gedeelte van die verlies verreken op die voorraad en toelaat jy na die lang voorraad posisie, as dis belangrik vir jou die langer termyn te hou. Natuurlik, moenie vergeet om die koste van die wan en die kommissies van jou wins te trek. Wat is die risiko's van Beskermende Puts Soos met die meeste opsie ambagte, tydsberekening is alles met beskermende wan. Jy kan wan net koop om te sien die voorraad aanhou hoër, wat 'n groot as 'n aandeelhouer is. Maar, kan jy voel asof jy jou geld vermors deur die aankoop van die wan na theyve waardeloos verval. Verder, as jy wil om voort te gaan om jou winste te beskerm met behulp van wan, youd moet meer wan koop, betaal meer premies, en aangaan meer kommissies. Wat beskerming sal slegs duur tot verstryking van die kontrakte wat jy gekoop het. In sekere omstandighede kan jy besluit dat dit beskerming is die moeite werd om die ekstra koste. Om terug na ons analogie gaan, wanneer jy versekering te koop op jou motor, jy nie hoop dit sal gesteel word voor die einde van die termyn. As jy geneig om jou belegging met wan te beskerm, moet jy seker maak dat die koste van die wan is die beskerming wat dit bied die moeite werd. Beskermende wan dra dieselfde risiko van enige ander put aankoop: As die voorraad bly bo die trefprys jy kan die hele premie verstryking verloor. As jy jou beskerming hernu nadat die eerste wan verval deur die aankoop van meer wan, kan jou koste te voeg met verloop van tyd. Solank as wat jy met behulp van wan oordeelkundig en bly bewus van die risiko's, kan hulle 'n dwingende heining vir wins op jou lang voorraad posisie bied. JOIN TRADEKING EN KRY 1000 in 'n vrye Trade Commission Trade Commission gratis wanneer jy 'n nuwe rekening met 5000 of meer te finansier. Gebruik promosiekode FREE1000. Neem voordeel van lae koste, hoog aangeslaan diens en bekroonde platform. Kry begin vandag E-pos opsies behels risiko en is nie geskik vir alle beleggers. Vir meer inligting, sien jy die eienskappe en risiko's van Standard Options brosjure beskikbaar by www. tradeking / ODD voordat jy begin handel opsies. Opsies beleggers kan die volle bedrag van hul belegging verloor in 'n relatief kort tydperk van die tyd. Aanlyn handel het inherente risiko's te danke aan die stelsel reaksie en toegang keer dat as gevolg van marktoestande, prestasie stelsel en ander faktore wissel. 'N belegger moet hierdie en addisionele risiko's voordat handel te verstaan. 4,95 vir aanlyn gelykheid en opsie ambagte, voeg 65 sent per opsiekontrak. TradeKing koste 'n bykomende 0,35 per kontrak op sekere indeks produkte waar die uitruil aanklagte fooie. Sien die algemene vrae vir meer inligting. TradeKing voeg 0,01 per aandeel op die hele bestelling vir aandele prys minder as 2,00. Sien ons kommissies en fooie bladsy vir kommissies op-makelaar bygestaan ​​ambagte, goedkoop aandele, opsie versprei, en ander effekte. Nuwe kliënte kom in aanmerking vir hierdie spesiale aanbod na die opening van 'n TradeKing rekening met 'n minimum van 5000. Jy moet aansoek doen om die vrye handel kommissie aanbod deur die skryf van bevordering kode FREE1000 by die opening van die rekening. Nuwe rekeninge ontvang 1000 in opdrag krediet vir aandele, ETF en opsie ambagte uitgevoer binne 60 dae van die befondsing van die nuwe rekening. Die kommissie krediet neem een ​​werkdag vanaf die datum befondsing wat toegepas moet word. Om te kwalifiseer vir hierdie aanbod, moet nuwe rekeninge word geopen deur 2016/12/31 en befonds met 5000 of meer binne 30 dae na rekening opening. krediet Kommissie dek aandele, ETF en opsie bestellings insluitend die per kontrak kommissie. Oefening en opdrag fooie geld steeds. Jy sal nie ontvang kontant vergoeding vir enige ongebruikte vryhandel kommissies. Aanbod is nie oordraagbaar of geldig in kombinasie met enige ander aanbod. Oop vir inwoners van die US net en sluit werknemers van TradeKing Group, Inc. of sy affiliasies, huidige TradeKing Securities, LLC rekeninghouers en nuwe rekeninghouers wat die afgelope 30 dae 'n rekening met TradeKing Securities, LLC gehandhaaf het. TradeKing kan verander of te staak hierdie aanbod te eniger tyd sonder kennisgewing. Die minimum fondse van 5000 moet in die rekening (minus enige handel verliese) bly vir 'n minimum van 6 maande of TradeKing kan die rekening vir die koste van die punte wat aan die rekening kontant betaal. Aanbod is geldig vir slegs een rekening per kliënt. Ander beperkings kan aansoek doen. Dit is nie 'n aanbod of uitnodiging in enige jurisdiksie waar ons nie gemagtig is om sake te doen. Koerse is vertraag ten minste 15 minute, tensy anders aangedui. data mark aangedryf en geïmplementeer deur SunGard. Maatskappy fundamentele data voorsien deur FactSet. Verdienste skattings wat deur Zacks. Onderlinge fonds en ETF data voorsien deur Lipper en Dow Jones Company. Kommissie-vrye koop om aanbod sluit nie van toepassing op 'n multi-been ambagte. Meervoudige been opsies strategieë behels bykomende risiko's en verskeie kommissies. en kan lei tot komplekse belasting behandelings. Asseblief met jou belasting adviseur. Geïmpliseerde wisselvalligheid verteenwoordig die konsensus van die mark as die toekomstige vlak van voorraad prysvolatiliteit of die waarskynlikheid van die bereiking van 'n bepaalde prys. Die Grieke verteenwoordig die konsensus van die mark ten opsigte van hoe die opsie sal reageer op veranderinge in sekere veranderlikes wat verband hou met die pryse van 'n opsiekontrak. Daar is geen waarborg dat die voorspellings van geïmpliseer wisselvalligheid of die Grieke korrekte sal wees. Beleggers moet die beleggingsdoelwitte, risiko's, koste en uitgawes van onderlinge fondse of beursverhandelde fondse (ETF's) te oorweeg versigtig voor te belê. Die prospektus van 'n onderlinge fonds of ETF bevat hierdie en ander inligting, en kan verkry word deur 'n email email160protected. Beleggingsopbrengste sal wissel en is onderhewig aan markonbestendigheid, sodat 'n beleggers aandele, wanneer verlos of verkoop, meer of minder as die oorspronklike koste werd kan wees. ETF's is onderhewig aan risiko's soortgelyk aan dié van aandele. Sommige gespesialiseerde beursverhandelde fondse kan wees onderhewig aan bykomende mark risiko's. TradeKings Vaste Inkomste platform word verskaf deur Knight BondPoint, Inc. Alle aanbiedinge (bied) op die Knight BondPoint platform limiet bestellings voorgelê is en indien uitgevoer sal slegs uitgevoer word teen aanbiedings (bod) op die Knight BondPoint platform. Knight BondPoint nie bestellings op pad na 'n ander plek vir die doel van orde hantering en uitvoering. Die inligting is verkry uit bronne daarvan geloofwaardig is egter die akkuraatheid of volledigheid nie gewaarborg word nie. Inligting en produkte word op 'n beste-pogings agentskap enigste basis. Lees asseblief die volle Vaste Inkomste bepalings en voorwaardes. beleggings vaste-inkomste is onderhewig aan verskeie risiko's insluitend veranderinge in rentekoerse, krediet kwaliteit, markwaardasies, likiditeit, vooruitbetalings, vroeë aflossing, korporatiewe gebeure, belasting gevolge en ander faktore. Inhoud, navorsing, gereedskap, en voorraad of opsie simbole is vir opvoedkundige en illustratiewe doeleindes en impliseer nie 'n aanbeveling of werwing om te koop of te verkoop 'n bepaalde sekuriteit of om betrokke te raak in 'n bepaalde beleggingstrategie. Die projeksies of ander inligting met betrekking tot die waarskynlikheid van verskillende belegging uitkomste is hipotetiese aard, is nie gewaarborg vir akkuraatheid of volledigheid, nie werklike belegging resultate weerspieël en is nie waarborge van toekomstige resultate. Enige derdeparty-inhoudsdata insluitend Blogs, Handel Notes, forum, en kommentaar weerspieël nie die mening van TradeKing en mag nie is deur TradeKing. All-Stars is derde partye, moenie TradeKing nie verteenwoordig, en kan 'n onafhanklike sake-verhouding met TradeKing handhaaf. Getuigskrifte kan nie verteenwoordigend van die ervaring van ander kliënte en is nie 'n aanduiding van toekomstige prestasie of sukses. Geen vergoeding betaal vir enige getuigskrifte vertoon. Ondersteunende dokumentasie vir enige eise (insluitende enige eise wat namens opsies programme of opsies kundigheid), vergelyking, aanbevelings, statistieke, of ander tegniese data, sal op versoek verskaf word. Alle beleggings behels risiko, kan verliese die skoolhoof belê, en die vorige prestasie van 'n sekuriteit, nywerheid, sektor, mark, of finansiële produk waarborg nie toekomstige resultate of opbrengste oorskry. TradeKing bied selfgerigte beleggers met afslag makelaars dienste, en nie aanbevelings maak of aan te bied belegging, finansiële, regs - of belastingadvies. Jy alleen is verantwoordelik vir die evaluering van die meriete en risiko's wat verband hou met die gebruik van TradeKings stelsels, dienste of produkte. Vir 'n volledige lys van openbaarmakings wat verband hou met aanlyn-inhoud, gaan asseblief na www. tradeking / onderwys / onthullings. Buitelandse valuta handel (Forex) is aangebied om selfgerigte beleggers deur TradeKing Forex. TradeKing Forex, Inc en TradeKing Securities, LLC is geskei, maar geaffilieerde maatskappye. Forex rekeninge is nie beskerm deur die Securities Investor Protection Corporation (SIPC). Forex behels aansienlike risiko van verlies en is nie geskik vir alle beleggers. Toenemende invloed toeneem risiko. Voordat jy besluit om handel forex, jy moet versigtig oorweeg jou finansiële doelwitte, vlak van 'n belegging ervaring, en die vermoë om finansiële risiko's te neem. Enige menings, nuus, navorsing, analise, pryse of ander inligting vervat nie beleggingsadvies uitmaak. Lees die volledige bekendmaking. Neem asseblief kennis dat kol goud en silwer kontrakte is nie onderhewig aan regulasie kragtens die Amerikaanse Commodity Exchange Act. TradeKing Forex, Inc dien as 'n instelling van makelaar te kry Capital Group, LLC (GAIN Capital). Jou forex rekening gehou en in stand gehou word op GAIN Capital wat dien as die klaringsagent en teenparty om jou ambagte. GAIN Capital is geregistreer by die Commodity Futures Trading Commission (CFTC) en is 'n lid van die Nasionale Futures Vereniging (NFA) (ID 0339826). TradeKing Forex, Inc is 'n lid van die Nasionale Futures Vereniging (ID 0408077). afskrif 2016 TradeKing Group, Inc. Alle regte voorbehou. TradeKing Group, Inc. is 'n volfiliaal van Ally Finansiële, Inc. Securities aangebied deur TradeKing Securities, LLC, 'n lid FINRA en SIPC. Forex aangebied deur TradeKing Forex, LLC, 'n lid NFA.